- 相關(guān)推薦
銀行從業(yè)資格考試風(fēng)險管理考點：信用風(fēng)險緩釋
導(dǎo)語：信用風(fēng)險是指交易對手未能履行約定契約中的義務(wù)而造成經(jīng)濟(jì)損失的風(fēng)險，即受信人不能履行還本付息的責(zé)任而使授信人的預(yù)期收益與實際收益發(fā)生偏離的可能性，它是金融風(fēng)險的主要類型。大家跟著小編來看看信用風(fēng)險緩釋的內(nèi)容吧。
定義：運用合格的抵質(zhì)押品、凈額結(jié)算、保證和信用衍生工具等方式轉(zhuǎn)移或降低風(fēng)險。
采用內(nèi)部評級法計量信用風(fēng)險監(jiān)管資本時，信用風(fēng)險緩釋功能體現(xiàn)為違約概率(如保證的替代效果)、違約損失率(如抵(質(zhì))押和保證的減輕效果)或違約風(fēng)險暴露(如凈額結(jié)算)的下降。
巴塞爾委員會提出信用風(fēng)險緩釋技術(shù)的目的包括：
(1)鼓勵銀行通過風(fēng)險緩釋技術(shù)有效抵補信用風(fēng)險，降低監(jiān)管資本要求;
(2)鼓勵銀行通過開發(fā)更加高級的風(fēng)險計量模型，精確計量銀行經(jīng)營面臨的風(fēng)險。
1.合格的抵(質(zhì))押品
合格抵(質(zhì))押品包括金融質(zhì)押品、實物抵押品(應(yīng)收賬款、商用房地產(chǎn)和居住用房地產(chǎn))以及其他抵(質(zhì))押品。合格抵(質(zhì))押品的信用風(fēng)險緩釋作用體現(xiàn)為違約損失率的下降，同時也可能降低違約概率。
內(nèi)部評級法初級法下，當(dāng)借款人利用多種形式的抵(質(zhì))押品共同擔(dān)保時，需要將風(fēng)險暴露拆分為由不同抵(質(zhì))押品覆蓋的部分，分別計算風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)。拆分按金融質(zhì)押品、應(yīng)收賬款、商用房地產(chǎn)和居住用房地產(chǎn)以及其他抵(質(zhì))押品的順序進(jìn)行。
采用內(nèi)部評級法高級法的銀行，可按要求自行認(rèn)定抵(質(zhì))押品，但應(yīng)有歷史數(shù)據(jù)證明抵(質(zhì))押品的風(fēng)險緩釋作用。
2.合格凈額結(jié)算
凈額結(jié)算對于降低信用風(fēng)險的作用在于，交易主體只需承擔(dān)凈額支付的風(fēng)險。若沒有凈額結(jié)算條款，那么在交易雙方間存在多個交易時，守約方可能被要求在交易終止時向違約方支付交易項下的全額款項，但守約方收取違約方欠款的希望卻很小。
合格凈額結(jié)算的認(rèn)定要求：(1)可執(zhí)行性;(2)法律確定性;(3)風(fēng)險監(jiān)控。
內(nèi)部評級法初級法下，合格凈額結(jié)算包括：表內(nèi)凈額結(jié)算;回購交易凈額結(jié)算;場外衍生工具及交易賬戶信用衍生工具凈額結(jié)算。
采用內(nèi)部評級法高級法的銀行，應(yīng)建立估計表外項目違約風(fēng)險暴露的程序，規(guī)定每筆表外項目采用的違約風(fēng)險暴露估計值。
3.合格保證和信用衍生工具
內(nèi)部評級法初級法下，合格保證的范圍包括：
(1)主權(quán)、公共企業(yè)、多邊開發(fā)銀行和其他銀行;
(2)外部評級在A-級及以上的法人、其他組織或自然人;
(3)雖然沒有相應(yīng)的外部評級，但內(nèi)部評級的違約概率相當(dāng)于外部評級A-級及以上水平的法人、其他組織或自然人。
同一風(fēng)險暴露由兩個以上保證人提供保證且不劃分保證責(zé)任的情況下，內(nèi)部評級法初級法不同時考慮多個保證人的信用風(fēng)險緩釋作用，銀行可以選擇信用等級最好、信用風(fēng)險緩釋效果最優(yōu)的保證人進(jìn)行信用風(fēng)險緩釋處理。
采用內(nèi)部評級法高級法的銀行，如果歷史數(shù)據(jù)能夠證明同一風(fēng)險暴露由多個保證人同時保證的信用風(fēng)險緩釋作用大于單個保證，銀行可以考慮每個保證人對降低風(fēng)險的貢獻(xiàn)，并表現(xiàn)為違約損失率的下降。
信用衍生工具的范圍包括信用違約互換、總收益互換等。當(dāng)信用違約互換和總收益互換提供的信用保護(hù)與保證相同時，可以作為合格信用衍生工具。
4.信用風(fēng)險緩釋工具池
對單獨一項風(fēng)險暴露存在多個信用風(fēng)險緩釋工具時：
·采用內(nèi)部評級法初級法的銀行，應(yīng)將風(fēng)險暴露細(xì)分為每一信用風(fēng)險緩釋工具覆蓋的部分，每一部分分別計算加權(quán)風(fēng)險資產(chǎn)。如信用保護(hù)由一個信用保護(hù)者提供，但有不同的期限，也應(yīng)細(xì)分為幾個獨立的信用保護(hù)。
·采用內(nèi)部評級法高級法的銀行，如果通過增加風(fēng)險緩釋技術(shù)可以提高對風(fēng)險暴露的回收率，則鼓勵對同一風(fēng)險暴露增加風(fēng)險緩釋技術(shù)(即采用多個信用風(fēng)險緩釋工具)來降低違約損失率。
【銀行從業(yè)資格考試風(fēng)險管理考點：信用風(fēng)險緩釋】相關(guān)文章：
銀行從業(yè)資格考試風(fēng)險管理考點：信用風(fēng)險管理06-05
銀行從業(yè)資格考試考點：信用風(fēng)險控制06-02
初級銀行從業(yè)資格考試風(fēng)險管理輔導(dǎo)：信用風(fēng)險管理05-30
2017銀行從業(yè)資格風(fēng)險管理考點：組合信用風(fēng)險計量02-13
銀行從業(yè)資格考試《風(fēng)險管理》考點05-09
銀行從業(yè)資格考試《風(fēng)險管理》章節(jié)考點08-13
銀行從業(yè)資格考試風(fēng)險管理考點：市場風(fēng)險計量06-26